Eredménykimutatás és mérlegkülönbségek
Az eredménykimutatás a társaság egyik pénzügyi kimutatása, amely összefoglalja az összes bevételt és kiadást az adott időszakban a társaság eredményének megállapítása érdekében, míg a mérleg a társaság pénzügyi kimutatásainak egyike. társaság, amely bemutatja a társaság saját tőkéjét, kötelezettségeit és eszközeit egy adott időpontban.
Az eredménykimutatás azt mutatja meg, hogy a társaság üzleti teljesítménye milyen volt az adott időszakban, míg a mérleg pillanatkép a vállalat eszközeiről és forrásairól egy adott időpontban.
Összehasonlító táblázat
| Tételek | Jövedelem kimutatás | Mérleg |
| Mi az? | Az eredménykimutatás megmutatja, hogy a vállalkozás hogyan teljesített a vizsgált időszakban. | A mérleg átfogó képet nyújt a vállalat pénzügyi helyzetéről. Részleteket ad az alapok forrásairól és az alapok felhasználásáról. |
| Kulcsfontosságú elemek? | Bevétel - A gazdálkodó egység működési tevékenységéből (áruk értékesítése, szolgáltatások értékesítése) származó bevételek. Költségek és ráfordítások - Ezek a bevételek generálásakor és a gazdálkodó egység működtetésében merülnek fel. Nyereség - A nettó egyenleg a vállalkozás által elért nyereség. | Eszközök - Az eszközök a cég gazdasági erőforrásai. Ezek azok a jelenlegi és jövőbeni gazdasági előnyök, amelyeket az egység a múltbeli tranzakciók vagy események eredményeként kapott vagy ellenőriz. Az eszközöket további két típusra osztják - forgóeszközökre és hosszú lejáratú eszközökre. Kötelezettségek - A kötelezettségek a mérleg fordulónapján másokkal szemben fennálló kötelezettségek. Ezek egy adott gazdálkodó egységnek a múltbeli tranzakciók vagy események eredményeként a jövőben eszközei átruházására vagy szolgáltatásainak nyújtására vonatkozó más kötelezettségeiből fakadnak. Saját tőke - A mérleg harmadik szakasza a részvényesek saját tőkéje. (Ha a társaság egyéni vállalkozás, akkor ezt sajáttőkének nevezik.) A részvényesi tőke összege pontosan az eszköz és a kötelezettség összege közötti különbség. |
| Időszak | Az eredménykimutatás egy ideig készül. Például a Colgate a 10K Filings-ben a január 1. és december 31. közötti időszakra vonatkozó eredménykimutatásokat közli. | A mérleg viszont egy meghatározott időpontban van. A Colgate december 31-én jelenti a mérlegét. |
| Pénzügyi elemzés | Bruttó fedezet, működési fedezet, nettó fedezet, működési tőkeáttétel, pénzügyi tőkeáttétel, ROE (a mérlegből származó tőkét használja) | Jelenlegi arány, gyors arány, készpénzfedezeti arány, követelések forgalmi aránya, készletforgalmi arány, kötelezettségek forgalmi aránya, DSCR arány, az összes eszköz megtérülése |
| Használ | Az eredménykimutatás segíti a menedzsmentet azáltal, hogy átfogó képet nyújt számukra az üzletről. Bevétel és költségek, mennyire nyereséges az üzlet, és azok a területek, amelyekre összpontosítaniuk kell | A mérleg bemutatja a vezetés számára a vállalat általános pénzügyi helyzetét - a felvett adósság összegét, a vállalat teljes likviditási helyzetét, készpénzt és készpénzegyenleget stb. |
Eredménykimutatás és mérlegformátum
Elmagyarázzuk, hogy az elemek hogyan rendeződnek mind az eredménykimutatásban, mind a mérlegben, majd megnézzük azok képi ábrázolását.
Az eredménykimutatás formátuma
- Először a „teljes értékesítés / bevétel” -nel kezdjük. A teljes bevétel kiszámítható úgy, hogy megszorozzuk az összes megtermelt egységet az egységárral. Ezt hívjuk „bruttó bevételnek”. A bruttó bevételből az árbevétel / értékesítési kedvezmény levonásra kerül, ami „nettó bevételt” jelent.
- Ezt követően belefoglaljuk az „értékesítési költségeket”, amelyek az értékesítéshez közvetlenül kapcsolódó költségek. Miután levontuk az „értékesítési költséget” a „nettó bevételről”, „bruttó nyereséget / veszteséget” kapunk.
- A „bruttó nyereségből / veszteségből” levonják a működési költségeket (értékesítési és igazgatási kiadások, személyi illetmények, kutatási és fejlesztési költségek stb.). A működési költségek olyan kiadások, amelyek nem kapcsolódnak közvetlenül az értékesítéshez. Ezután az amortizációt is levonjuk a bruttó nyereségből / veszteségből. A működési költségek és az amortizációs ráfordítások levonása a bruttó nyereségből / veszteségből működési eredményt vagy EBIT-t (eredmény / veszteség kamatok és adók előtt) eredményezne.
- Most két dolgot kell elvégezni. Először a kamatköltségeket le kell vonni az EBIT-ből, másodszor pedig a társaság „megtakarítási számlájáról” szerzett kamatbevételt vissza kellene adni. És megkapjuk a PBT-t (nyereség / veszteség adók előtt).
- Végül levonjuk az adókat az alsó sor eléréséhez. Ez lehet „nettó nyereség” vagy „nettó veszteség”, amelyet „adózott eredménynek” is neveznek.
- Ezt követően ki kell számolnunk az EPS-t. Például, ha ki kell számolnunk az MNC vállalat EPS-jét, és tudjuk, hogy a „nettó nyereség” 500 000 USD, a „forgalomban lévő részvények” száma pedig 50 000, akkor az EPS = ((500 000 USD / 50 000) = 10 USD részvényenként.
Vessünk egy pillantást az eredménykimutatás formátumának képi megjelenítésére -
Megjegyzés: A 2015. és 2016. év végi forgalomban lévő részvények száma 90 000, illetve 100 000 darab.
A mérleg formátuma
Vessünk egy pillantást a mérleg formátumára.
- Először megírjuk az eszközöket a likviditás szerint. Ez azt jelenti, hogy először letesszük a „forgóeszközöket”. A forgóeszközök közé tartoznak a következők: Pénzeszközök és pénzeszközök, rövid lejáratú befektetések, készletek, kereskedelmi és egyéb követelések, előlegek és időbeli elhatárolások, származtatott eszközök, folyó jövedelemadó-eszközök, értékesítésre tartott eszközök stb.
- A forgóeszközök után leírjuk a „befektetett eszközöket”, amelyeket egy éven belül nem lehet készpénzre váltani. A befektetett eszközök közé tartoznak: - ingatlanok, gépek és berendezések, goodwill, immateriális javak, befektetések társult és közös vállalkozásokba, pénzügyi eszközök, munkavállalói juttatások eszközei, halasztott adókövetelések stb.
- A forgóeszközök és a befektetett eszközök teljes összegét „összes eszköznek” nevezzük.
- Az összes eszköz után felvesszük a „rövid lejáratú kötelezettségeket”. A rövid lejáratú kötelezettségek alatt a következőket foglaljuk magukba: - pénzügyi tartozás (rövid lejáratú), szállítói és egyéb kötelezettségek, elhatárolások és elhatárolt jövedelmek, céltartalékok, származtatott kötelezettségek, folyó jövedelemadó-kötelezettségek, közvetlenül értékesítésre tartott eszközökhöz kapcsolódó kötelezettségek, szállítói kötelezettségek, fizetendő forgalmi adók , fizetendő jövedelemadók, fizetendő kamatok, folyószámlahitelek, fizetendő béradók, előzetes ügyfélbetétek, elhatárolt kiadások, rövid lejáratú hitelek, a hosszú lejáratú adósságok aktuális futamideje stb.
- A rövid lejáratú kötelezettségek után a „hosszú lejáratú kötelezettségeket” is beleszámítjuk. A hosszú lejáratú kötelezettségek magukban foglalják - Pénzügyi adósság (hosszú lejáratú), Munkavállalói juttatások kötelezettségek, Céltartalékok, Halasztott adókötelezettségek, Egyéb kötelezettségek stb.
- A rövid és hosszú lejáratú kötelezettségek teljes összegét „összes kötelezettségnek” nevezzük.
- Végül felvesszük az utolsó - „saját tőkét”. Így alakítjuk a saját tőkét -
Colgate-példa a megkülönböztetésre
Az eredménykimutatás és a mérleg értelmezéséhez vertikális elemzést vagy közös méretű kimutatást használunk.
- Minden évben az eredménykimutatás sorait elosztjuk az adott év felső sorának (nettó árbevétel) számával.
- Például a bruttó nyereség esetében ez a bruttó nyereség / nettó árbevétel. Ugyanígy más számok esetében is
A Colgate eredménykimutatásának értelmezése
- A Colgate-ben megjegyezzük, hogy a haszonkulcs (bruttó nyereség / nettó árbevétel) 56% -59% között mozgott.
- Megjegyezzük azt is, hogy az SG&A a 2007. évi 36,1% -ról a 2015-öt záró év 34,1% -ára csökkent.
- Megjegyezzük, hogy a nettó haszonkulcs 12% és 14,5% között mozog. 2015-ben azonban 8,6% -ra csökkent
- Ezenkívül vegye figyelembe, hogy a működési bevétel jelentősen csökkent 2015-ben.
- Emellett a tényleges adókulcsok 44% -ra ugrottak 2015-ben (2008-tól 2014-ig 32-33% között mozogtak).
A Colgate mérlegének értelmezése
- Minden évre vonatkozóan a mérleg sorokat elosztjuk az adott év Legjobb eszközök (vagy Összes kötelezettség) számával.
- Például a vevőköveteléseknél követelésekként / összes eszközként számolunk. Ugyanígy más mérlegtételeknél is
- A pénzeszközök a 2007. évi 4,2% -ról nőttek, és jelenleg az összes eszköz 8,1% -át teszik ki.
- A követelések a 2007. évi 16,6% -ról 2015-re 11,9% -ra csökkentek.
- A készletek is csökkentek, összességében 11,6% -ról 9,9% -ra.
- Mit tartalmaz az „egyéb forgóeszközök”? Az elmúlt 9 év során az összes eszköz folyamatos növekedése 3,3% -ról 6,7% -ra nőtt.
- A kötelezettségek oldalon számos megfigyelést lehet kiemelni. A tartozások az elmúlt 9 évben folyamatosan csökkentek, és jelenleg az összes eszköz 9,3% -át teszik ki.
- Jelentős ugrás történt a hosszú lejáratú adósság tekintetében, 52,4% -ra 2015-ben.
- A nem ellenőrző részesedések is nőttek a 9 év alatt, és jelenleg 2,1% -ot tesznek ki
Következtetés
A mérleg és az eredménykimutatás együtt járnak. És ha csak az eredménykimutatást nézzük, akkor kimaradna a vállalat pénzügyi ügyeinek holisztikus képe. Ha csak a mérlegre koncentrálunk, akkor fogalmunk sincs az alsó sorról.
Tehát tudnia kell, hogyan kell egyszerre tekinteni mindkettőre. Befektetőként ez a két állítás segít az arányok nagy részének kiszámításában. Ezek az arányok segítenek abban, hogy tiszta képet kapjon a vállalatról, és akkor eldöntheti, hogy befektetnie kell-e a cégbe vagy sem.
Eredménykimutatás és mérleg videó
kapcsolódó cikkek
Ez egy lépésről lépésre történő összehasonlítás útmutató az eredménykimutatás és a mérleg összehasonlításához. Itt a Colgate gyakorlati példáit is vettük, hogy felhívjuk a figyelmet a pénzügyi kimutatás közötti különbségekre. Megtekintheti a következő cikkeket is:
- 4 Különbségek a működési és a nettó nyereség között
- Egyéni vállalkozás vs partnerség
- Nettó veszteség
- Próbaegyenleg vs mérleg
