Mit csinál egy pénzügyi elemző?
A pénzügyi elemző elemez egy projektet vagy céget azzal a céllal, hogy javaslatot tegyen a menedzsmentnek / ügyfeleknek életképes befektetési döntésekre. Alapos pénzügyi elemzést végeznek, és megfelelő objektív előrejelzéseket készítenek következtetéseik levonására.
Megbeszéljük a pénzügyi elemző közös feladatsorát -
# 1 - Információk és adatok gyűjtése
A pénzügyi elemző az elemzés szempontjából releváns információkat és adatokat gyűjt. Olyan információk, mint a korábbi pénzügyi kimutatások, tranzakciós jelentések a számviteli szoftverekből, a részvényárak mozgásával kapcsolatos információk, az ipar kutatási információi, a társaság által forgalmazott termékekre vagy szolgáltatásokra vonatkozó statisztikai információk, az elemzendő vállalat szempontjából releváns makrogazdasági információk. Most felmerül az alapkérdés, hogy ki nyújt neki ilyen információkat? Fel kell gyűjteniük az információkat magától a vállalattól és a Bloomberg-től, vagy bármely más kormányzati weboldalról, ahol az ilyen információk elérhetők a nagyközönség számára. A korábbi pénzügyi kimutatások költségmentesen kivonhatók az Értékpapír és Tőzsde Bizottság (SEC) weboldaláról.
# 2 - Rendezze az információkat strukturált módon
A különböző forrásokból származó releváns adatok strukturális szervezése a jobb döntéshozatal és használhatóság igénye. Így a pénzügyi elemzőnek az információkat a kapott adatok szerint vagy a kategóriák szerint kell rendezni. A pénzügyi elemző kiváló képességei segítenek abban, hogy minél rövidebb idő alatt jobban szerveződjön.
# 3 - Vetítések és előrejelzések
Senki sem tudja a jövőt, de mégis megjósoljuk és megtervezzük a jövőt. A cégek is ezt teszik. Bizonyos előrejelzések készítéséhez alap- és felhasználási feltételezést vesznek fel. Bizonyos esetekben az ügyfél-társaság maga adja meg az előrejelzéseket és előrejelzéseket, és az elemzőnek ugyanezt kell ellenőriznie az előrejelzések ésszerűsége szempontjából. Az elemző számára könnyű megjósolni a vállalat kilátásainak jövőjét. Ez magában foglalja a valószínűségek művészetét és tudományát. A művészet és a tudomány alapvetően bizonyos feltételezéseket jelent, és ezeken a feltételezéseken dolgozik.
# 4 - A pénzügyi modellek kiépítése
Az excel pénzügyi modellje a legnagyobb kenyér és vaj egy pénzügyi elemző számára. Természetesen a befektetési banki, vállalati pénzügyi és tőkekutatási szektorban dolgozó személy számára fontos munkaterület. A leghíresebb pénzügyi modellek a diszkontált cash flow elemzés (más néven DCF modell), a tőkeáttételes kivásárlási modell (LBO), az egyesülési és felvásárlási modell (M&A).
# 5 - Elemezze a pénzügyi eredményeket
Miután az adatokat a szükséges formátumba rendezték, a következő feladat az információk elemzése, különféle eszközök, például arányok és mutatók elemzése. Az elemzés során alkalmazott kulcsfontosságú mutatók közül néhány a bruttó haszonkulcs, az üzemi haszonkulcs, a nettó haszonkulcs, a változó költség és az értékesítés aránya, az adósság-saját tőke arány, a befektetett tőke megtérülése, a saját tőke megtérülése, az aktuális mutató, a nettó forgótőke, hitelezők fizetési időszaka és adósok beszedési ideje. Nyilvánvalóan sokkal több arány és mutató van, amelyet az elemző felhasználhat a döntéshozatal jobb kényelme érdekében. Ez a munka fő területe. Ehhez nagy időt kell szánni erre.
# 6 - Adjon meg ajánlásokat
Az elvégzett elemzés alapján feladata, hogy ajánlást adjon. Az elemzés nem sok segítség, ha nem tud ajánlást adni. Az ajánlás befektetői vagy üzleti szempontból is tartalmazhat. A befektetői perspektíva azt jelenti, hogy vásárolni, tartani vagy eladni a részvényeket. Másrészt az üzleti perspektíva a gazdálkodó egység működésének fejlesztési területeit jelenti, például a költségcsökkentési technikákat, az új piacok feltárását, az adósságmentes vállalattá válás ötleteit, a működési hatékonyságot stb. csak a szakértelem egy része adhat üzleti perspektívát.
# 7 - Az ajánlás bemutatása
Miután elkészültek egy ajánlástervezettel, végül kidolgozzák a Microsoft PowerPoint programot, hogy strukturált ajánlást nyújtsanak be. A prezentáció a pénzügyi elemző eladási készsége. Az információs ajánlás bemutatásának módja meghatározza a munkavégzéshez való hozzáállásukat.
# 8 - Diagramok és grafikonok készítése
Ez az előadás szerves része. A pénzügyi elemzések hiányosak a különféle információkészleteket magyarázó diagramok és grafikonok nélkül. A diagramok és grafikonok vizuálisan segítik az olvasót abban, hogy bizonyos vonalakban vagy sávokban rögzítse az információkat.
