Mi az a befektetési alap?
A befektetési alap egy tőzsdén jegyzett pénzügyi intézmény, amely egy zárt végű alap (CEF), amely befektetői vagy más szervezetei nevében részvényekbe vagy pénzügyi eszközökbe fektet be. A befektetési alapba befektetett pénzmennyiség értéke függ a befektetett részvény vagy pénzügyi eszköz keresletétől és kínálatától, valamint a tulajdonban lévő eszközök mögöttes értékétől.
Egy olyan befektető számára, aki minimális kockázattal veszi figyelembe a profitot, ez a legjobb megoldás, mivel lehetővé teszi a részvények sokaságába történő befektetést, ahelyett, hogy az összes befektetést egy vállalat részvényébe helyezné. Noha a befektetés elvesztésének kockázata egy részvény teljesítménye miatt nem ártana a befektetőnek, mégis jobb helyzetben lesz, mivel az alap más részvényeibe fektetett be, amelyeknek jobb lehet a teljesítménye.
A befektetési alapot befolyásoló tényezők
A befektetési bizalom a piac alapján működik. Ha a piac jól teljesít, akkor a befektetési alap alapja is. A befektetési alapkezelőnek képesnek kell lennie felmérni a piaci feltételeket, és kedvező vagy kedvezőtlen pozícióba lépni vagy kilépni. Ennek eredményeként benne rejlik a befektetési veszteség kockázata, ha a megfelelő döntéseket nem a megfelelő időben hozzák meg. Az alábbiakban a két fő tényező határozza meg a befektetési bizalom értékét.
- # 1 - Részvények és eszközök kínálata és kereslete - Mivel fix mennyiségű részvény és eszköz van náluk, a befektetési alapban lévő részvények és eszközök kereslete és kínálata befolyásolja az alapul szolgáló eszközök értékét.
- # 2 - Teljesítmény - A befektetési alap vagyonának és részvényeinek teljesítménye nagymértékben befolyásolja a befektetett pénz értékét. Mivel a pénzt különféle eszközökbe és részvényekbe fektetik, a befektetési alap értéke nem csökken, vagy szárnyal rövid távon.
Példa a befektetési bizalomra
Beszéljünk meg egy példát.
Tegyük fel, hogy ma 1000 dollárt fektet be az XYZ befektetési bizalmába. A befektetési vagyonkezelő által kapott pénz összevonásra kerül a többi befektető befektetésével együtt sokféle termék megvásárlására, beleértve részvényeket, kötvényeket és egyéb pénzügyi eszközöket.
Egyszerűsíteni,
- 1000 dollárt fektet be egy befektetési alapba.
- Az XYZ befektetési alap az Ön által befektetett 1000 dollárt a többi részvényes által befektetett pénzzel egyetlen bankba gyűjti, amely az „Alap”.
- Ezt az „Alapot” végül az „Alapkezelő” részvények és egyéb pénzügyi eszközök vásárlására használja fel.
- Mivel a pénzt a nyílt piacra fektetik, a részvényeket és a pénzügyi eszközöket a piaci körülményektől függően vásárolják és adják el, hogy megragadják a megfelelő lehetőséget, hogy a befektetett részvényekből és eszközökből maximális nyereséghez jussanak. Ezt a munkát az alapkezelő látja el.
- A tulajdonában lévő részvényeket el lehet adni a nyílt piacon piaci áron, és így a saját nyereségét termelheti befektetéséből. Az 1000 dolláros befektetés növekedhet vagy csökkenhet attól a részvénytől és pénzügyi eszköztől függően, amelybe az alapkezelő befektetett.
Előnyök
Néhány előnye a következő:
- Lehetővé teszik a részvények és egyéb pénzügyi eszközök rengetegébe történő befektetést.
- Jó azoknak a befektetőknek, akik alacsony kockázatú hosszú távú befektetési lehetőségeket keresnek.
- Osztalékot fizetnek, és a befektető rendszeres időközönként kereshet befektetéséből.
Hátrányok
Néhány hátrány a következő:
- A befektetés jelentős mértékű megtérüléséhez jelentős időre van szükség, amelyre a befektetett pénzt el kell zárni, ami legalább öt év lehet.
- Teljes mértékben a piactól függenek, és veszteséget okozhatnak a beruházásokban.
- Nagyon függ az alapkezelő döntéseitől; így a befektetőnek nem lehet más ellenőrzése, mint a befektetésből való teljes kilépés.
- A befektetési bizalomból származó nyereség és osztalék adóköteles, és ezáltal csökkentheti a befektetésből származó tényleges hozamot.
Fontos szempontok
- A befektetési alapba történő befektetés lehetővé teszi a befektető számára, hogy megszerezze a részvény vagy a pénzügyi eszköz tulajdonjogát, amelybe a pénz befektetett.
- Elméletileg a befektetési alapba történő befektetésből származó hozam humungális lehet, míg a valóságban a megtérülés függ a befektetési alapban lévő részvények és eszközök teljesítményétől, valamint a piaci kereslettől és a részvények és eszközök kínálatától.
- Leginkább évente egyszer vagy kétszer fizetnek osztalékot a részvényekért, míg az elképesztő teljesítményű befektetési alapok havonta fizethetnek osztalékot.
- A befektetési alapból származó osztalék és a nyereség adóköteles.
- A tőkeáttétel olyan kifejezés, amely pénzbevételt jelent a nagyobb befektetés érdekében. Alapkezelőik kölcsönkérhetnek pénzt, hogy többet fektessenek be az alapba, így a hozamok sokkal magasabbak lesznek, és jobb tőkeáttételhez juthatnak a kölcsönösszeg kifizetéséhez.
Következtetés
- Ezek zárt végű bizalom, mivel csak rögzített mennyiségű részvényt birtokol, amelyet az új befektetők megvásárolhatnak a vagyonkezelő meglévő részvényeseitől.
- Ez különbözik a befektetési alaptól, ahol a befektetőhöz a részvény egysége van hozzárendelve, és nem ő a befektetési jegy tulajdonosa. Az egység a befektető befektetési portfolióba történő befektetésére utal.
- Ugyanígy eltér a befektetési alaptól, amely részvényeket bocsát ki azokért a részvényekért, amelyekbe az összeget fektették, és nem a részvény tulajdonosát.
- A befektetési bizalom kereslete és kínálata kockázatot jelenthet a befektetésre nézve, mivel a csökkenő piac csak megnehezíti a befektető számára, hogy magasabb áron értékesítse befektetéseit, ezáltal veszteséget okozva.
- A befektetési alapba történő befektetés alacsony kockázattal jár, és a befektető várhatóan rendszeres időközönként osztalék formájában kereshet a befektetésből.
