Útmutató a magántőke interjú kérdéseihez
Minden csúcsminőségű magántőke-társaság két alapvető típusra osztja az interjú kérdéseit. Az első típusú kérdés mindenki számára szól. Meg kell érteni, hogy az illető valóban alkalmas-e a cégre, vagy sem. A második típusú kérdés hihetetlenül kemény. Ezek a kérdések segítik az interjúztatót, hogy a többiek közül a legjobban válogasson.
Ebben a cikkben a 20 legfontosabb magántőke-interjú kérdését és válaszát vesszük figyelembe (mindkét típusból), és végigvezetjük Önt a kérdések helyes megválaszolásához.
Ha még nem ismeri a magántőkét, akkor nézze meg ezeket a következő forrásokat -
- Mi a magántőke?
- Magántőke elemző
- Online magántőke képzés
- Hogyan lehet bekerülni a magántőkébe?
Kezdjük a kérdésekkel a magántőke interjúban.
# 1 - Miért érdekli a magántőke? Miért a cégünk?
Ez egy általános magántőke interjúkérdés. Alapvető szinten a kérdező meg akarja érteni, mennyi szenvedélye és érdeklődése van a magántőke iránt. Tehát az első kérdéshez meg kell adnia a munkája (vagy a szakmai gyakorlat) hátterét, és meg kell mondania az okot, amiért úgy döntött, hogy a magántőkébe kerül. Ez segít a válasz előzetes strukturálásában, hogy megfelelő módon meg tudja válaszolni.
Ennek a kérdésnek a második része arról szól, hogy mennyit tud a cégről, és hogy a céljaid és a cég céljai hogyan illeszkednek egymáshoz. A kérdés megválaszolásához meg kell vizsgálnia az interjút. És el kell mondania nekik, hogy mit tudnak már a vállalatról (az általuk kezelt alapok típusai, a haszonkulcs, az ügyfélkör, a növekedési tervek stb. És így tovább).
Ajánlott tanfolyamok
- Online tanúsító képzés pénzügyi elemzőnél
- Online magántőke tanúsító tanfolyam
- VC képzés
# 2 - Mit gondol, mit csinál ez a cég, igaz? Mit gondolsz, mit csinálunk rosszul?
Ez egy trükk kérdés egy magántőke-interjúban, és nem szabad elesnie.
Először is, egyetlen vállalat sem csinál soha rosszat. Inkább vannak fejlesztendő területeik.
Tehát a válaszod hasonló sorokban szólna. Mondja el az interjúztatóknak a vállalat erősségeit és azt, hogy milyen típusú üzleteket kötött és hogyan adott hozzá értéket ügyfeleinek. Azonban ne beszéljen negatív módon a fejlesztési területekről; inkább említsen finoman arról, hogy mi javíthat rajta, és néhány dolgot arról, hogyan javíthat.
# 3 - Miért nem működik a Hedge Fund / Portfolio Company?
Ez egy trükk kérdés a magántőke interjúban. Mert ezen a kérdésen keresztül a kérdező megpróbálja megérteni, hogy valóban érdekel-e a magántőke, vagy a végső célja a magántőkéből való kilépés és valami máshoz való csatlakozás.
Itt a válaszod rövid és lényegre törő lenne.
Mondja el a magántőke összes előnyét (remek munkakörnyezet, nagyszerű társak, remek alapkezelés stb.) És a fedezeti alap összes hátrányát (nagy kockázat, hatalmas bizonytalanság stb.). És akkor mondja el az interjúztatónak, miért tökéletes a magántőkéhez.
Vessen egy pillantást a magántőke és a fedezeti alap közötti különbségekre is
# 4 - Hogyan segítettél előző cégednek értéket találni?
Magántőke-szakemberként képesnek kell lennie arra, hogy legyen néhány jó példája, ahol segített az előző / jelenlegi vállalatának abban, hogy értéket találjon. Ez olyan működési hatékonyságot eredményezhet, amely megtakarítja az M&A ügylet költségeit, vagy az Ön kutatása segítheti a céget új szolgáltatások / termékcsalád elindításában.
Bármit is említ, győződjön meg arról, hogy bizonyítéka van-e Önnek, és ahol konkrét számok segítségével szemlélteti, mit beszél.
# 5 - Mitől lesz nagyszerű magántőke munkatárs / kutató / üzletkötő?
A magántőke-társaságok három dolgot akarnak -
- Új, ismétlődő és jobb befektetési lehetőségek keresése.
- Több pénzt keresni &
- Több pénzt megtakarítani.
Magántőke-alkalmazottként a munkája ugyanaz lenne. És erre a kérdésre úgy válaszolna, hogy valamit ugyanabban a sorban mondana el, mint például új és rendszeres lehetőségek keresése az értékteremtés érdekében, az elvégzett dolgok megvalósítása, valamint a költségmegtakarítás a kutatás és az operatív hatékonyság révén.
# 6 - Milyen iparági trendeket fog megnézni, amikor potenciális befektetést keres?
Ez nem éppen egy technikai magántőke interjú kérdés. Egy hozzád hasonló testnevelési jelölt számára könnyebb lenne megválaszolni ezt a kérdést. Erre kell összpontosítania a kérdés megválaszolása során -
- Piaci helyzet és versenyelőny: Az LBO előtt fontos tudni a potenciális befektetés piaci helyzetét és versenyelőnyét. A jellemzők közé tartoznának a magas belépési korlátok, az erős ügyfélkapcsolatok és a magas váltási költségek.
- Stabil és visszatérő cash flow: Folyamatos és stabil cash flow nélkül egyetlen PE vállalat sem vásárolna befektetést.
- Több hajtóerő a növekedés elindításához: Ez kulcsfontosságú. Csak egy sofőr nem terjeszti a céget egy kiterjedt szakaszba. A hosszú távú növekedéshez elengedhetetlen a több hajtóerő, a diverzifikáltabb növekedési stratégiák és a jobb végrehajtás.
- Erős menedzsment: Az iparág legtöbb vállalatának erős vezetői csapattal kell rendelkeznie, hogy a PE vállalat stratégiai útmutatást kaphasson a jobb jövő felé.
Ezek azok a kulcsok, amelyeket egy PE befektető megnézne, mielőtt az LBO-ra gondolna. Ezeken kívül megvizsgálja az ügyfél változó szokásait, a fokozott automatizálást, a zavaró technológiák alkalmazását stb.
# 7 - Ha meg akarom védeni hátrányomat, hogyan strukturálnám a beruházást?
A hátrányok megvédésének legjobb módja strukturált ügylet kötése, még a beruházás későbbi szakaszában is. Például 2010-ben a Temasek strukturált papíron keresztül fektetett be a GMR energiába, amelyet kötelezően saját tőkévé kell átalakítani. A Temasek 200 millió dollárt fektetett be a GMR-be teljes tulajdonú Claymore Investments leányvállalatán keresztül.
# 8 - Megnézted a weboldalunkat? Milyen befektetés tetszett a legjobban? És miért?
A kérdés megválaszolásához mindössze annyit kell tennie, hogy meg kell kutatnia a céget, mielőtt valaha is interjúra megy. Nézd meg a weboldalukat. Tudjon meg többet a befektetéseikről. És böngésszen át minden lehetséges hírt a céggel kapcsolatban. Ezután elemezze, mi tetszik és mi nem tetszett.
Ezután készítsen jelentést, amely elmondhatja nekik az Ön preferenciáját. Ha tudsz egy kicsit elmagyarázni és megmutatni nekik a jelentést, akkor megértik, hogy már elvégezted a házi feladataidat, és nagyon őszintén viszonyulsz ehhez a munkához.
# 9 - Ha csak egy pénzügyi kimutatást tud megvizsgálni, mi lenne az és miért?
Ez egy alapvető magántőke interjúkérdés, de gyakran felteszik.
A legtöbb ember az eredményszemléletet az eredményszemléletű elszámolási módszer miatt választja. De a legfontosabb elemzés, amelyet bármikor elemeznünk kell, a cash flow kimutatás, mert a cash flow kimutatáson keresztül csak te láthatod a valós képet arról, hogy mennyi készpénz érkezik és mennyi megy ki, tekintet nélkül a tetemes nyereségre és bevételekre.
# 10 - Ha két pénzügyi kimutatást választhat, akkor mi lesz és miért?
Ez az előző kérdés változata, de a válasz erre a kérdésre teljesen más lenne.
A válasz egy mérleg és eredménykimutatás lenne. Ha a mérleg összes tételéhez az év eleje és az év vége értéket ad meg, az eredménykimutatással együtt, akkor saját maga készíthet cash flow kimutatást.
# 11 - Hogyan ellenőrizné a befektetési bankár által adott üzletkötésben szereplő információkat?
A magántőke interjú kérdés megválaszolásához előzetes tapasztalattal kell rendelkeznie a befektetési bankárokkal való kapcsolattartásban, vagy kérdeznie kell valakit, aki foglalkozott a befektetési bankárokkal.
Általában kérdési keretrendszert kell készítenie annak ellenőrzésére, hogy az befektetési bankár az üzletkönyvet megemlítette-e.
Bill Snow, az (amalinkspro type = “text-link” asin = “111954386X” Associate-id = ”wallstreetmoj-20 ″ new-window =” true ”addtocart =“ false ”nofollow =” true ”) fúziók és felvásárlások szerzője mert a Dummies (/ amalinkspro) megemlítette, hogy elkezdheti feltenni a következő kérdéseket a referencia-ellenőrzés megkezdéséhez, majd később, ha mélyre kell ásnia, ezt is meg kell tennie -
- Megadták Önnek azt az értéket, amelyért fizetett?
- Fenntartották-e az integritást (megtették-e, amit mondtak)?
- Részt vettek-e az összes találkozón, amelyen azt mondták, hogy részt vesznek?
- Ha a vevő megpróbálta újra kereskedni az üzletet, hogyan kezelte a befektetési bankár?
- Nélkülük meg tudnád csinálni?
# 12 - Hogyan kezelné azt a helyzetet, amikor kérdése van, és senkinek nincs válasza?
Ez egy magántőke interjú kérdés, amely teszteli érzelmi mozgékonyságát egy interjúban. Amikor felteszik ezt a kérdést, a válasz rövid és lényegre törő.
Mondhat ilyet - „Szerintem minden kitalálható. Mondjuk senkinek nincs válasza a feltett kérdésre. Ha most „senkiről” beszélünk, akkor az az első dolog, hogy kik ezek az emberek? Ezek az emberek általában rokonok, kortárscsoportok, barátok vagy családtagok. De mi van akkor, ha sikerül idegent vagy szakértőt megkérdeznem? A hatalmas kapcsolat idején a legritkább dolog nem választ kapni egy kérdésre. ”
# 13 - Ha befektetése 25% -kal nőtt, és most 100 dollárja van, akkor mennyivel kezdte?
Ez egy egyszerű magántőke interjú kérdés, és a kérdező szeretné megtudni, milyen gyorsan tud válaszolni rá. A tőke 25% -os növekedése a tőke + kamat 20% -os növekedését jelenti.
Ez azt jelenti, hogy = (100 - (100 * (20 * 0) 0) = 80 USD értékkel kezdte.
# 14 - Mit szeretnél - egyösszegű 1 millió dollár most vagy 2000 dollár havonta életed végéig?
Ez egy magántőke-interjú kérdés, amely a pénz időértékén alapul.
A pénz időértékének megközelítéséből kiindulva a 2000 dollár ebben a hónapban nem lenne hasonló értékű a következő évben. A pénz értéke idővel csökken. Tehát mindig jobb, ha most egymillió dollárt kap, mint ha havonta 2000 dollárt kapna élete végéig.
# 15 - Gondolod, hogy vége a megakapitányos LBO / M & A piacának?
A magántőke-interjú kérdésének megválaszolásához alaposan át kell gondolnia az iparág aktuális eseményeit. Olvass el mindent, amit csak tudsz. És kérdezze meg kapcsolatait - „mi új a piacon?” és merítsen tudást, amennyire csak tud. Volt idő, amikor az iparág készen állt a 100 milliárd dolláros LBO-üzletkötésre. De a közelmúltban ez nagyon ritka esemény. Kiválaszthat valamit, amin korábban dolgozott (ha valaha is mega-cap alapon dolgozott), és elmagyarázhatja, hogy ez most miért nem lehetséges.
# 16 - Mit gondolsz, mi lesz az LBO / M&A-val a következő 10 évben?
Ez egy másik magántőke interjú kérdés, amely megköveteli, hogy tudjon az aktuális eseményekről.
Ha egy csúcskategóriás cégbe akarsz kerülni, akkor a tanulásnak kell a legjobb barátod lenni. És ha a magántőke, az LBO és az M&A, a mega-cap alapok, a felvásárlások, a pénzügyi elemzések stb. Anyagokat böngészi, tudna mit mondani erre a kérdésre.
Alapvetően meg kell adnia a nézőpontját. És ha tudsz valamilyen példát felhozni arra, hogy miért mondod, amit mondasz, az elválasztaná a tömegtől.
# 17 - Az MNC Company ingatlanokkal küzd. Mit tennél - szétverni vagy megpróbálni felpezsdíteni az üzletet?
Ilyen tipikus hipotetikus magántőke-interjúkra számíthat. A kérdés megválaszolásához csak annyit kell tudnia, hogy tájékoztat minden hasonló, nemrégiben történt hasonló eseményről.
Vedd fel, és magyarázd el, hogyan kezelnéd ezt a helyzetet.
# 18 - Ha van esélye arra, hogy S cég után menjen, utánajárna? És miért?
Ez egy másik tipikus, hipotetikus magántőke-interjú kérdés. Ha a kérdező az S cégről beszél, talán ez a cég szerepel a hírekben.
Ha úgy látja, hogy ennek a vállalatnak sok adóssága van, és nincsenek lehetséges előnyei, akkor természetesen „nem” -et kell mondania, és ha a vállalatnak megfelelő pénzügyi kimutatásai vannak, de kevés működési kérdés van, akkor meg kell magyaráznia, hogyan venné fel fel a kihívás.
# 19 - Ha javítani akarja az IRR-t, milyen különböző karokat lehet használni?
Ez egy technikai magántőke interjú kérdés, és tudnod kell a pontos választ.
Íme néhány lehetséges kar, amelyeket használhat -
- Növelheti az adósság összegét az üzletben. Ez növeli a tőkeáttételt.
- Csökkentheti azt a vételárat, amelyet a magántőke-társaságnak fizetnie kell a megvásárlásáért.
- Emellett növelheti a vállalat növekedési ütemét a vállalat működési bevételeinek / EBITDA-jának növelése érdekében.
Ezenkívül nézzen meg egy részletes cikket az NPV és az IRR között
# 20 - Befektetne valaha egy légitársaságba? Ha igen, miért? Ha nem, miért ne?
A válasz személyenként változhat, de a légitársaságok nem túl nyereségesek a felszíni szinten.
Statisztikai szempontból megemlítve az amerikai belföldi légitársaságok a dereguláció óta eltelt 31 évből 23 évben negatív nettó jövedelmet jelentettek. Az utasszállító légitársaságok azonban az évek során állandó növekedést értek el, évi 4,9% -kal, a repülőgépek tekintetében pedig 3,6% -kal.
De ezek után is egy légitársaság nagyon kockázatos befektetés, és jobb, ha nem száll bele.
Végső soron
Az interjú feltörése egy csúcsminőségű magántőke-társaságnál nagy dolog. A kérdések megválaszolásához sokféle ismerettel kell rendelkeznie a pénzügyi iparban, a közgazdaságtanban, a matematikában, a statisztikában, az üzleti menedzsmentben, az aktuális kérdésekben és számos más témában. Tehát az az ötlet, hogy mindent tudjunk.
A fenti top 20 kérdés segít előkészíteni azokat a magántőke interjú kérdéseket, amelyekre számíthat egy interjú során.
Készülj keményen. Minden jót az interjúhoz!
Videó
kapcsolódó cikkek
Remélem, hogy tetszett ezeknek a 20 legmagasabb tőkeinterjúval kapcsolatos kérdésnek és válasznak. Íme néhány más, a magántőkéről szóló cikk, amelyek hasznosak lehetnek -
- Hogyan lehet betörni a kockázati tőkébe?
- Magántőke-fizetések Németországban
- Magántőke Franciaországban
- Magántőke-társaságok Oroszországban
