Mi az a kvantitatív kereskedés?
A kvantitatív kereskedés olyan számítógépes szoftver alapú kereskedési stratégia, amely matematikai modellek és számítások segítségével értékeli a részvények mozgásának és viselkedésének mintáit és tendenciáit azzal a céllal, hogy a megfelelő időben alulértékelt részvényeket válasszon ki, és nyereséges kereskedelmet hajtson végre. Általában olyan inputokon alapul, mint az ár és a volumen, amelyen kereskednek. A részvények leggyakrabban nincsenek rögzített mintával és ciklikus mintákkal, ahol a kvantitatív kereskedési technikák segítenek beváltani ezeket a trendeket.
Ennek fő célja az alulárazott részvények kiválasztása és a tényleges értéküknél magasabb árú eszközök megtalálása. Megszünteti az emberi beavatkozást a befektetési döntéshozatalon kívül. A számítógépes programon alapuló modell oka olyan tendenciát mutat, ahol az emberi elme hiányozhat.
A modern kvantitatív kereskedési stratégiák a lakossági befektetők által is alkalmazottak.
Magyarázat
A kvantitatív kereskedési modellek alapja az ár és a mennyiség a matematikai modellépítés során.
Ezek a kereskedési módszerek algoritmikus és komplex statisztikai modellekkel rendelkeznek. Gyors és rövid távú kereskedési célok. A kvantitatív kereskedő jobban ismeri a numerikus eszközöket, mint például a mozgó átlagok az egyik statisztikai eszköz. A kereskedők éles kereskedési stratégiák készítéséhez kihasználják a technológiát, matematikai és statisztikai modelleket. A kvantitatív kereskedők kereskedési stratégiát alkalmaznak, és matematikai modellt építenek fel a történelmi adatok alapján.
Ezután a modellt tesztelik és értékelik. Ha a modell eredményt ad, akkor a modellt a reál tőkéhez és a piaci kereskedelemhez használják. Ezeknek a modelleknek a működése analóg az éghajlat-előrejelzéssel, ahol a történelmi adatok alapján valószínűségi technikákat alkalmaznak az időjárás előrejelzésére. Ugyanezt a módszert alkalmazzák a kereskedők az adatok piaci befektetési döntéseinek meghozatalához.
Példák mennyiségi kereskedelemre
Tegyük fel, hogy Bob XYZ alapot működtet. Algoritmikus rendszert használ a részvények kiválasztásához és kiválasztásához.
- A rendszer több mint 50 változót vizsgál be öt kategóriában: lendület, érték, nyereség és mennyiség a részvények kiválasztásához.
- A rendszer értéket ad minden változónak, és Bob választja a legmagasabb minősítésűeket.
A mennyiségi kereskedelem elemei
Nagyjából négy fő összetevőből áll.
# 1 - Stratégia azonosítás
A stratégia megtalálásával, a piaci lehetőségek kihasználásával és a kereskedési gyakoriság leszűkítésével kezdődik. Bármely kvantitatív kereskedési terv kiterjedt kutatási periódussal indul. A folyamat magában foglalja a stratégia kidolgozását, annak felmérését, hogy a stratégia megfelel-e a jelenlegi stratégia-készlettel, és összegyűjti a stratégia teszteléséhez szükséges adatokat, és megpróbálja frissíteni a stratégiát a nagyobb hozam elérése és a kockázat csökkentése érdekében.
A lakossági befektetőnek meg kell határoznia tőkeszükségletét és azt, hogy a tranzakciós költségek hogyan befolyásolják döntéseit. Különféle nyilvános fórumok nyereséges kereskedési stratégiákat kínálnak. Különféle források állnak rendelkezésre, ahol elérhetőek a kereskedési eredmények, beleértve a tranzakciós költségeket is. A mennyiségi leírások alaposan megvitatják a különféle kereskedési stratégiákat. A szaklapok bemutatják az alapok által kidolgozott stratégiákat.
# 2 - Stratégia utólagos tesztelése
Az utólagos tesztelés célja annak bizonyítása, hogy az alkalmazott technika jövedelmező, ha azt történelmi és mintadatból használják. Bizonyítja, hogy a stratégia hogyan fog működni a tényleges piacon. Az utólagos tesztelés nem meggyőző bizonyíték arra, hogy mennyire lesz sikeres a stratégia. Számos torzításnak van kitéve, amelyek a lehető legnagyobb mértékben kiküszöbölhetők. Az utólagos tesztelés egyéb tényezői közé tartozik a múltbeli nyilvántartások rendelkezésre állása, az ezzel járó tranzakciós költségek és a megfelelő utólagos tesztelési módszer eldöntése. A stratégia eldöntése után a nyilvántartások összegyűjtése szükséges a teszteléshez. Számos adatforrás létezik ugyanarra. Költségeik az adatok minőségétől függően változnak.
# 3 - Végrehajtó rendszerek
A végrehajtási rendszer a kereskedési stratégia által létrehozott ügyletek halmazának végrehajtása. A kereskedés végrehajtása lehet félig manuális vagy automatizált. A végrehajtási rendszer kidolgozása során a legnagyobb gondot a közvetítői felület és a tranzakciós költségek minimalizálása jelenti. Az ideális út egy kereskedés végrehajtási mechanizmusának automatizálása lesz. Ez lehetővé teszi, hogy a kutatásra összpontosítson, és magasabb gyakoriságú stratégiákat futtasson.
# 4 - Kockázatkezelés
A kvantitatív kereskedelem utolsó kérdése a kockázatkezelés. Ez magában foglalja az olyan elfogultságokat, mint a technológiai kockázat, a közvetítői kockázat, amely a bróker csődje. Röviden, magában foglal mindent, ami akadályozhatja a kereskedést.
Hogyan válhatunk mennyiségi kereskedővé?
A potenciális kvant kereskedőnek megfelelő képességekkel és eszközökkel kell rendelkeznie, mielőtt kvantitatív kereskedésbe kezdene. A pénzügyi, matematikai és számítógépes programozás erős háttere az egyik előfeltétele annak, hogy egy aspiráns kvantitatív kereskedő legyen.
Előnyök
- A kereskedés célja a jövedelmező kereskedés valószínűségének kiszámítása.
- Lehetővé teszi egy adott részvénykészlet hatékony nyomon követését, elemzését és kereskedési megítélését.
- A kvantitatív kereskedési módszerek elősegítik a hatékony kereskedési döntéseket azáltal, hogy számítógépes algoritmusok segítségével elemzik és jövedelmező kereskedési döntéseket hoznak.
- Kiküszöböli a félelem és a kapzsiság érzelmét, és elősegíti az ésszerű döntéseket, nem hagyva a dolgokat sejthetőnek vagy véletlenül.
Hátrányok
- A pénzügyi piacok ingatagak, ezért az algoritmikus modellek következetes fejlődéséhez szükség van.
- A kvantitatív modellek többsége csak egy adott piaci típus vagy feltétel esetében nyereséges, amelyre a modellt készítették. Újra kell fejleszteni őket, mivel a piaci viszonyok az idő múlásával alakulnak.
Következtetés
A mennyiségi kereskedelem sarokköve a technológia. Gyorsabb és nyereségesebb kereskedelmet tesz lehetővé. De a kvantitatív modellek vakon történő követése bolond lehet.
