Mi a kölcsönös alapok ráta?
A befektetési alapok költségaránya az a költség, amelyet az alap a tárgyidőszak átlagos eszközértékéhez viszonyítva felszámít, és amelyet százalékban mérnek. A díjak magukban foglalják a kezelési költségeket, a tanácsadási díjakat, az utazási költségeket, a tanácsadási költségeket, azonban a közvetett kereskedéssel kapcsolatos ügynöki költségeket.
Magyarázat
A befektetési alap költségaránya a befektetési alap működtetésére használt kiadások fenntartott aránya. A költségek a legnagyobb problémát jelentik a befektetési alapokban. Ezek a költségek, ha magasak, a befektető hozamává válhatnak. Ezenkívül a magas költségek okozzák egyes befektetési alapok alacsonyabb teljesítményét.
Két összetevő teszi ezeket a költségeket, egyrészt a kezdeti költség, amelyet a rendszer alapjának létrehozására fordítanak, másrészt pedig a folyamatos ismétlődő kiadások. A folyamatos ismétlődő kiadásokat a költségarány, más néven Menedzsment költségarány képviseli. Ez az arány magában foglalja a műszakilag képzett befektetési elemzők alkalmazásának költségeit, az adminisztratív költségeket, a reklámmal kapcsolatos költségeket a program alapjainak promóciója és fenntartása érdekében.
Hogyan lehet kiszámolni?
A befektetési alap költséghányadát úgy számítják ki, hogy az összköltséget elosztják a portfólió átlagértékével. Néha a vállalatok igényei szerint kiszámítható vagy kifejezhető egységenként, ezért ebben az esetben először az év eleji nettó eszközértéket és az év végi nettó eszközértéket kell kiszámítani, majd az év eleji nettó eszközérték és az év végi nettó eszközérték átlagát elosztjuk az egységenkénti költségekkel.
Példák
A befektetési alap nyitó nettó eszközértéke (NAV) 20 dollár, a záró nettó eszközértéke pedig 24 dollár. Az egységenkénti költség 0,5 USD. Az alap éves vétele 2500 dollár, éves eladása pedig 4200 dollár.
Itt a költségarányt úgy számítják ki, hogy megtudják a nyitó nettó eszközérték (NAV) és a záró nettó eszközérték (NAV) átlagát.
Megoldás:
A nyitó nettó eszközérték (NAV) és a záró nettó eszközérték (NAV) átlaga (20 + 24) / 2, azaz 22 .
- = 0,5 USD / 22 USD
- = 2,27%.
Ezért az arány 2,27%, ami azt jelenti, hogy a befektető megkapja a hozamot, miután levonja ezt a százalékot a tényleges hozamából.
Hogyan értelmezzük ezt az arányt?
A befektetési alapok ráta mutató a befektetők számára a befektetési alapok hozamával kapcsolatos képességekről. Amikor egy befektetést abban az időben befektetési alapokon keresztül hajtanak végre, a befektetők által elért hozam általában a hozam mínusz a ráta aránya; ezért nagyon létfontosságú szerepet játszik abban. Mindig jobbnak tartják, ha ez az arány alacsonyabb. A befektetőknek meg kell érteniük, hogy minél magasabb az arány, annál alacsonyabb hozamra kell számítaniuk. Valójában fontos szerepet játszik a döntések meghozatalában is.
Fontosság
A befektetési alap költségaránya nagyon fontos szerepet játszik azoknak a befektetőknek, akik befektetni akarnak a befektetési alapokba. Ennek az aránynak a megítélése megjósolhatja a befektetők számára elérhető hozamok számát. Ez jelzi azokat a kiadásokat, amelyek a kölcsönös alapnak fel kell merülnie részvényeinek megőrzése, valamint a tanácsadás költségei miatt. Minél kisebb az arány, annál jobb lenne az adott kölcsönös alapba történő befektetés.
Előnyök
- Segít jelezni a befektetőket várható hozamukról.
- Ez egy olyan arány, amely hasznos a ráfordítás kiszámításához, amelyet a befektetőknek fel kell vállalniuk, és amely szintén nyomon követhető.
- A költségarány összes számításának elvégzésére a szakértőket alkalmazzák. Ezért nagyon megbízható és jó döntési eszköz.
- A költségek a befektetési alapok legnagyobb problémáját jelentik. Ha ezek a költségek magasak, akkor ez elriaszthatja a befektetőket; ezért befektetés előtt mindig tanácsos ellenőrizni a Költség arányt.
Korlátozások
- A befektetőknek nemcsak a befektetési alapok költségarányára kell támaszkodniuk, hanem más tényezők is dönthetnek és befolyásolhatják a portfólióból származó hozamukat.
- Az alapházaknak jó kísérletet kell tenniük a ráta arányának csökkentésére, mert a befektető szempontjából is tanácsos, hogy a Költség arány legyen a legkisebb.
- Azok a szakértők, akiket a kölcsönös alap költségarányának kiszámítására alkalmaznak, általában nagyon magasak, és hogy biztonságosabbak lehessenek, szükségessé válik, hogy az alapházak szakértőket alkalmazzanak a munka elvégzésére, és ez így befolyásolja a a kölcsönös alap.
- Egyes pénztárakban a kiadásokat nem kezelik alaposan, és akkor a hirdetési és a reklámköltségek olyan magasak azokban a házakban, hogy a befektetők lesznek a végső szenvedők.
- A nem kezelt költségekről a menedzsmentnek kell gondoskodnia, mert a befektetőknek megtérülésből kell fizetniük a ráfordítás arányát.
Következtetés
Nincs ingyenes ebéd sehol. Ez igaz a befektetési alapokba történő befektetésre is. Mint minden betegség esetén, mi is felkeressük az orvosokat, és az orvosok felszámolták a díjakat. Hasonlóképpen, a befektetési alapok segítenek fenntartani befektetéseinket, és bizonyos díjat és ezt a díjat számítanak fel. A befektetési alapok költségaránya pontosan annyi, amennyit a befektetőnek évente fizetnie kell azért, hogy fenntartsa befektetését az alapházakba. Az alapházaknak kevésbé kell tartaniuk a költségarányt, hogy ösztönözzék a befektetőket a befektetési alapokba történő befektetésre.
